Fundamentele analyse

Wat is fundamentele analyse?

CFD-handelaars die uitgaan van fundamentele analyse bij hun handelsactiviteiten, bestuderen verschillende factoren en evenementen die mogelijk invloed op de koers van een activa hebben. Door gebruik van verschillende fundamentele hulpmiddelen (d.w.z. economische kalenders) en analyse van de economische gegevens zoeken fundamentele analisten naar de intrinsieke waarde van een activa.  De verzamelde gegevens kunnen uiteenlopen en met elkaar verband houden om de bewegingen te bestuderen, van wereldwijde evenementen zoals oorlog tot informatie over slechts één specifiek bedrijf.

Fundamentele analysetechnieken en -hulpmiddelen worden in twee soorten onderverdeeld: een ‘bottom-up’-analyse begint bij een specifieke activa en wordt dan steeds breder om alle factoren die invloed op de koers kunnen hebben mee te nemen. En een ‘top-down’-analyse gaat uit van een veel breder perspectief en begint met de markt als geheel en versmalt daarna. Voor fundamentele analisten is het van belang algemene internationale krantenkoppen te volgen en niet alleen de financiële krantenkoppen. Zo kunnen ze de verzamelde informatie het beste in een grotere context plaatsen.

Bij fundamentele analyse worden drie belangrijke factoren in acht genomen:

• Uitgifte van economische gegevens zoals werkloosheidscijfers en rentevoeten kunnen een grote rol spelen in de schommelingen van de koers van een activa.
• Weersomstandigheden en natuurlijke gebeurtenissen zijn factoren die grote gevolgen kunnen hebben op de vraag en het aanbod van specifieke activa, wat kan leiden tot een stijging of daling in de koers.
• Politiek en politieke gebeurtenissen, zoals bij veel aspecten in het leven kunnen deze aanzienlijke gevolgen voor de koers van bepaalde activa hebben.

Handelaars kunnen fundamentele analyse gebruiken om de benodigde informatie te verzamelen om een geïnformeerde handelsstrategie op te stellen. Zo’n analyse kan handelaars ook helpen bij het anticiperen en voorspellen van koerstrends om een langer perspectief op de markt te krijgen.

Voorbeeld: als u fundamentele analyse gebruikt om een specifiek aandeel te bekijken, zou een handelaar die fundamentele analyse gebruikt factoren moeten meenemen zoals fusies en overnames, bedrijfsnieuws, kwartaalcijfers, natuurlijke gebeurtenissen en belangrijke weersomstandigheden (zoals extreme hitte of juist extreme kou), geopolitiek, de wereldeconomie en wijzigingen in rentevoeten en al deze zaken moeten analyseren om tot een strategie te komen.